Naarmate de DeFi-ruimte blijft groeien, groeit ook het belang van het begrijpen van Total Value Locked (TVL). TVL is een goede manier om de gezondheid van het DeFi-ecosysteem te meten. Het laat zien hoeveel waarde mensen bereid zijn op te sluiten in DeFi-contracten, en hoe hoger de TVL, hoe meer vertrouwen dat mensen hebben in DeFi. En hoe meer geld opgesloten zit in DeFi, hoe meer groeipotentieel er is in de ecosysteem.
Wat is TVL? Wat betekent TVL?
In eenvoudige bewoordingen meet TVL de totale waarde van alle activa die zijn vergrendeld DeFi-protocollen. TVL omvat alle munten die zijn gestort in alle functies die DeFi-protocollen bieden, inclusief uitzetten, uitlenen en liquiditeitspools.
De totale waarde opgesloten in de cryptomarkt daalde van $ 160 miljard medio april 2022 tot $ 58,4 miljard in september 2022, het laagste niveau sinds maart 2021. De TVL is een maatstaf voor het geld dat in slimme contracten is gestort, en dit cijfer wordt nauwlettend in de gaten gehouden door analisten als een indicator van het vertrouwen van investeerders in de markt.
Het is echter belangrijk op te merken dat TVL niet aangeeft hoeveel leningen er momenteel uitstaan of welk rendement deze deposito's opleveren. Het geeft alleen de huidige waarde van de deposito's weer.
Als DeFi-protocollen bovendien over meerdere netwerken zijn verspreid, heeft elk netwerk zijn eigen onafhankelijke TVL. Het grootste netwerk van TVL is momenteel Ethereum, met meer dan 500 projecten aan boord en goed voor bijna de helft van de totale TVL in de DeFi-industrie.
Wat is de betekenis van TVL?
De groei van TVL is een belangrijke indicator van de toenemende belangstelling en acceptatie van DeFi-protocollen. Er zijn een aantal redenen waarom TVL een belangrijke statistiek is om bij te houden.
- Het biedt een manier om de omvang van het DeFi-ecosysteem te meten.
- TVL is een goede indicator van het activiteitsniveau in de ruimte. Hoe hoger de TVL, hoe actiever de ruimte is. Hoe meer waarde opgesloten zit in protocollen, hoe actiever de ruimte is.
- Het kan worden gebruikt om de risico's van het ecosysteem te beoordelen, omdat het een manier biedt om de totale risicowaarde te meten.
Een hogere TVL op een DeFi-protocol geeft aan dat er meer kapitaal op het platform zit, wat resulteert in veel voordelen voor gebruikers, waaronder betere opbrengsten. Aan de andere kant betekent een lagere TVL dat er minder kapitaal beschikbaar is, wat uiteindelijk leidt tot lagere opbrengsten voor gebruikers.
TVL kan ook door investeerders worden gebruikt om te bepalen of de native token van een project overgewaardeerd of ondergewaardeerd is. Als de marktkapitalisatie van een token hoog is in verhouding tot de TVL van het project als geheel, is de token waarschijnlijk overgewaardeerd. Evenzo is het token waarschijnlijk ondergewaardeerd als de marktkapitalisatie laag is ten opzichte van de TVL.
Hoe vind je de TVL van een protocol?
Om de TVL van een project te berekenen, vermenigvuldigt u het aantal tokens dat in het project is gestort met de huidige prijs in Amerikaanse dollars. Als een project stortingen in meerdere tokens accepteert, moet u de TVL voor elk token berekenen en deze bij elkaar optellen om de TVL van het project te krijgen.
De TVL voor een specifiek DeFi-protocol is ook te vinden op DeFi-puls, waar u analyses en ranglijsten van gedecentraliseerde financiële protocollen kunt vinden. U kunt bijvoorbeeld DeFi Pulse gebruiken om de DeFi-protocollen te identificeren met het grootste aantal ingezette crypto-activa. Het platform volgt de TVL en geeft deze weer in USD, wat het gemakkelijk te begrijpen maakt. Het is een geweldig hulpmiddel voor diegenen die willen navigeren in de gedecentraliseerde financiële wereld of voor beginners die meer willen weten over de verschillende projecten binnen het ecosysteem.
Is TVL nauwkeurig?
Hoewel TVL enkele waardevolle inzichten biedt, is het belangrijk om te onthouden dat het niet altijd 100% nauwkeurig is. Bovendien is het belangrijk om uw eigen onderzoek te doen voordat u in een project investeert. Door projecten met behulp van verschillende tools te onderzoeken en te bestuderen, kunt u beter begrijpen welke protocollen populairder zijn en welke meer activiteit zien. TVL is belangrijk, maar het is niet de enige maatstaf waarmee u rekening moet houden bij de beslissing om in een token te investeren.
